縁起
『長崎県大百科辞典』には、こう記す。
本尊は薬師如来。前身は養性庵と称す。天正14年（1586）4月5日、現薬王寺の背後の丘陵地にあった井手平城が落城。その後6年、文禄元年（1592）平戸藩主・松浦隆信の命により、洞谷山を城持山と改称した。

元禄年中（1688〜1704）菖海素休和尚の代に、養性庵の寺地から城跡の現在地に移転、再建された。このとき平戸瑞雲寺九世。大虚舜道和尚を開山に迎え、併せて井手平城合戦の戦死者の追善供養が営まれたという。